Общие принципы
Пленум подчеркивает, что банкротство направлено на защиту публичного порядка и сбалансированность интересов всех участников. Использование процедур банкротства с противоправной целью или намерением причинить вред недопустимо (п. 1 ст. 10 ГК РФ).
Очередность удовлетворения требований определяется исходя из реестра кредиторов, где приоритет имеют требования социальной значимости: возмещение вреда жизни и здоровью (1-я очередь), оплата труда и выходные пособия (2-я очередь), иные требования (3-я очередь).
Определение контролирующих и аффилированных лиц
Контролирующие лица — те, кто имеет фактическую возможность определять действия юридического лица, давать указания органам управления и контролировать использование вложенных средств с неограниченным бенефициарным интересом (п. 3).
Контролирующим может быть признан мажоритарный кредитор или основной контрагент, если они извлекают преимущества из убыточной деятельности должника в условиях имущественного кризиса.
Аффилированные лица — имеющие общие экономические интересы и находящиеся под контролем одного лица или группы. При определении статуса учитывается как юридическая, так и фактическая аффилированность, включая поведение в гражданском обороте и условия сделок, недоступные независимым участникам рынка (п. 3).
Проверка требований контролирующих лиц
При установлении требований контролирующих и аффилированных лиц в реестре суды должны проверять их на мнимость и необходимость понижения очередности (п. 4). При разумных сомнениях в существовании обязательства контролирующее лицо обязано исчерпывающе раскрыть обстоятельства финансирования, включая источники происхождения и основания перераспределения средств.
Нераскрытие этих сведений рассматривается как недобросовестное поведение, влекущее отказ во включении требования в реестр (п. 4).
Требования учредителей и участников
Учредители (участники) должника не относятся к конкурсным кредиторам по обязательствам, вытекающим из участия (п. 5). Это касается требований о выплате распределенной прибыли, дивидендов и распределении ликвидационной квоты.
Отношения контроля или аффилированности сами по себе не свидетельствуют о том, что обязательство вытекает из участия в уставном капитале (п. 6). Внутреннее финансирование посредством гражданско-правовых сделок (займы, иные договоры) не может быть переквалифицировано в отношения по участию, поскольку участники вправе определять правовую форму инвестирования (п. 6).
Компенсационное финансирование
Определение и очередность (п. 8): Когда контролирующее лицо без согласования с основными кредиторами предоставляет финансирование для преодоления имущественного кризиса, оно принимает все связанные риски, включая риск утраты финансирования при банкротстве. Эти риски не могут перекладываться на других кредиторов.
Требование о возврате компенсационного финансирования удовлетворяется после погашения требований п. 4 ст. 142 Закона о банкротстве, но приоритетно перед распределением ликвидационной квоты (п. 8).
Формы компенсационного финансирования (п. 9): выдача займа, передача денежных средств по иному договору, непринятие мер к истребованию задолженности, отсрочка или рассрочка платежа, неденежное исполнение (купля-продажа, аренда, подряд).
Исключения (п. 10): Отсрочка, рассрочка или невостребование задолженности не признаются компенсационным финансированием, если контролирующее лицо докажет, что это была обычная практика с независимыми контрагентами или условия были сходны с условиями для других кредиторов либо общепринятыми на рынке.
Приобретение требований контролирующим лицом
Общее правило (п. 11): Приобретение контролирующим лицом требований независимых кредиторов может быть квалифицировано как компенсационное финансирование (через цессию, исполнение просроченного обязательства третьим лицом, выдачу поручительства или гарантии).
Очередность требования, перешедшего к контролирующему лицу, понижается, если договор заключен в период имущественного кризиса должника. Например, понижается очередность требования по договору цессии в кризис, но не понижается требование поручителя, если договор заключен до кризиса (п. 11).
После введения процедуры (п. 12): Приобретение требований после введения первой процедуры банкротства не рассматривается как компенсационное финансирование. Однако очередность может быть понижена, если доказано, что цель — установление контроля над процедурой в нарушение правил равенства кредиторов. Бремя доказывания возлагается на ссылающегося на понижение очередности.
Притворные сделки (п. 13): Сделка приобретения требования может быть признана притворной, если совершена на основе фактического соглашения между контролирующим лицом и должником (договор о покрытии). Если исполнение осуществлено за счет денежных средств самого должника, предполагается встречное предоставление, и права кредитора не переходят к контролирующему лицу.
Защита от злоупотреблений
Запрет на извлечение преимущества (п. 14): Контролирующее лицо не может повысить очередность своего требления путем недобросовестных действий (например, уступив требование о компенсационном финансировании независимому кредитору или продав пакет акций). Недобросовестные действия могут повлечь ответственность по Закону о банкротстве.
Недокапитализация (п. 15): Финансирование учредителями на начальном этапе или при расширении деятельности может быть квалифицировано как компенсационное, если уставный капитал был заведомо недостаточен для нормального функционирования. Формальное соблюдение минимального размера капитала не свидетельствует о надлежащей капитализации, если выбор модели финансирования обусловлен перераспределением риска банкротства.
Согласование с кредиторами
…
